boeren, vermijd deze fouten bij het voorbereiden van de belasting dit jaar

Elk jaar wordt belastingaangifte een beetje ingewikkelder.

De eerste aangifte inkomstenbelasting in 1913 had slechts één pagina met instructies. Nutsvoorzieningen, federale belastingwetten en -regelgeving vereisen meer dan 10 miljoen woorden. Wie weet het allemaal? Niemand. Wie heeft ermee te maken? Bijna iedereen.

In 1913 moest slechts 3% van de bevolking federale inkomstenbelasting betalen; tarieven begonnen bij 1% en piekten op 7%. Beslissingen over belastingaangifte waren zeker eenvoudiger. Als regels voor iedereen gemakkelijk te begrijpen zijn, ze zijn gemakkelijk te volgen en na te leven. Wanneer ze zwaar belastend worden, ze worden moeilijker te begrijpen en te volgen. Tijdens het doornemen van duizenden belastingaangiften, Ik heb veel verschillende soorten fouten en niet-naleving gezien. Hieronder volgen enkele van de fouten en problemen die ik heb gezien met boerderijrapportage.

Wat is af te schrijven?

Tijdens mijn carrière, Ik heb gemerkt dat een verlies van zes cijfers de neiging heeft om de aandacht van de Internal Revenue Service (IRS) te trekken. Negen van de tien volledige audits die ik heb gezien, zijn geretourneerd met $ 100, Meer dan 000 verliezen op schema C (een klein bedrijf), Schema E (een huurwoning), of Schema F (een boerderij). Een keer, Ik zag een belastingbetaler een volledige IRS-audit krijgen vanwege het tonen van $ 135, 000 verlies op een nieuwe vee-operatie. Wat was het probleem? De vorige belastingvoorbereider kende de regels voor het afschrijven van vee niet.

Op melkkoeien en fokvee kan worden afgeschreven. Op runderen die alleen voor verkoop worden aangehouden, wordt niet afgeschreven. Afschrijfbaar vee kan in vijf jaar of zelfs één jaar worden afgeschreven met behulp van bonusafschrijving of de Sectie 179-aftrek. In het geval dat ik net noemde, de nieuwe boer kocht een kudde fokvee, maar zijn belastingvoorbereider schreef ze allemaal af in het jaar van aankoop als vaste lasten, zoals benodigdheden. Dit werd tijdens de IRS-audit niet toegestaan ​​omdat de koeien als activa hadden moeten worden ingesteld en afgeschreven, in plaats van gewoon afgeschreven te worden als een reguliere uitgave.

Het probleem van het afschrijven van kapitaalaankopen als reguliere kosten komt vaak voor. Als je kijkt naar boeken die zijn opgesteld door veel amateur-accountants, vindt u vrachtwagens, tractoren, en allerlei activa geboekt op onkostenrekeningen met het label "vrachtwagenkosten" of "tractorkosten". Ze horen daar niet thuis. Ze moeten worden geboekt op activarekeningen, en de overeenkomstige jaarlijkse afschrijvingskosten moeten worden geboekt op een rekening die cumulatieve afschrijving wordt genoemd. Een tractor en zijn geaccumuleerde afschrijving staan ​​op uw balans vanaf de dag dat u hem koopt tot de dag dat u hem verkoopt. Vervolgens wordt een winst of verlies op de verkoop van apparatuur opgenomen op basis van de verkoopopbrengst.

Er zijn boekhoudgegevens die veel slechter zijn dan die met verkeerd geboekte activa. We hebben klanten zien binnenkomen met vrijwel geen dossiers. Blijkbaar, ze hebben het allemaal onthouden. Wilt u weten hoeveel ze aan kunstmest hebben uitgegeven? Gewoon vragen; ze geven je een nummer. De hemel verhoede dat ze worden gecontroleerd, want wanneer u de IRS geen gegevens verstrekt, het bureau biedt u geen inhoudingen.

Dit probleem van ontbrekende records is een groot probleem wanneer iemand een boerderij krijgt of lang geleden heeft geërfd en vervolgens de boerderij verkoopt. Mensen komen binnen en zeggen:"Hier is de slotverklaring voor de boerderij die ik voor $ 500 heb verkocht, 000.” Dan vragen wij, "OKE, hoeveel heb je ervoor betaald?" Hert in het licht van je koplampen…. Vaak, we horen, "Ik heb geen idee; het was 30 jaar geleden.” Of we horen dat hun ouders het 50 jaar geleden kochten, en ze hebben het geërfd.

Onder de huidige belastingwetten, je krijgt een opgevoerde basis, met behulp van de datum van overlijden waarden voor geërfd eigendom. Echter, dit vereist dat iemand de vooruitziende blik had om op de datum van overlijden een taxatie te krijgen. Normaal gesproken, wanneer de belastingbetaler geen idee heeft van de basis voor een boerderijverkoop, de belastingvoorbereider gaat naar een conservatief getal gissen of het gewoon $ 0-basis noemen, wat betekent maximale belasting. Bewaar die aankoopgegevens voor onroerend goed voor altijd, en zorg ervoor dat u taxaties voor geërfd bezit verkrijgt en behoudt.

Verdergaand met het ontbrekende recordthema, we zien veel eigenaren van kleine bedrijven (inclusief boeren) die geen gegevens hebben over hun gebruik van persoonlijke voertuigen. Als u beweert dat u met uw Chevy Tahoe 7 voor privégebruik hebt gereden, 000 mijl voor landbouwdoeleinden, u wordt verondersteld gelijktijdig kilometerregistraties van datums te hebben gemaakt, bestemmingen, afstanden, en doeleinden voor de kilometerstand. Dan kunt u 56 ¢ per mijl claimen als belastingaftrek (voor 2021). Miljoenen belastingbetalers claimen waarschijnlijk zakelijke mijlen op hun rendement met vrijwel geen kilometerregistratie in de hand. Als de IRS vraagt ​​om uw kilometerregistratie in te zien, geen record betekent geen aftrek. Kilometer-apps voor mobiele telefoons of ouderwets papier kunnen u helpen de kilometerregistratie bij te houden. Doe wat je wilt, maar ik slaap beter als alle back-up in de hand is.

Actieve versus passieve landbouw

Een stuk back-up dat u waarschijnlijk jaarlijks krijgt, is een 1099-G van de USDA. Het rapporteert verschillende ontvangen ag-programmabetalingen, inclusief CRP-huur. Schema F en formulier 4835 hebben aparte regels voor betalingen van ag-programma's, en die lijnen zijn de juiste plek om de betalingen te melden. Soms zien we inkomensverklaringen van landbouwbedrijven die het verschil tussen de opbrengst van de verkoop van gewassen en betalingen van landbouwprogramma's niet afbakenen; het wordt gewoon weergegeven als één emmer 'boerderijinkomsten'. De IRS-computers zoeken naar programmabetalingen, dus meld die nummers op de plaats waar de computers ze zoeken. Hetzelfde geldt voor 1099-PATR's, die co-op-distributies rapporteren.

Eindelijk, u moet het verschil begrijpen tussen actieve en passieve landbouwactiviteiten en hoe dat de rapportage beïnvloedt. Op een individueel formulier 1040, boerderijactiviteit wordt gerapporteerd op een schema F of een formulier 4835. Een schema F is waar actieve boeren rapporteren, en Formulier 4835 is voor inactieve landeigenaren.

Wat maakt iemand een actieve boer versus passief? Dit kan een grijs gebied zijn. Duidelijk, iemand die fulltime als boer werkt en 100 dollar verdient, 000 elk jaar actief is, en iemand die contante huur krijgt en nooit een voet op de boerderij zet, is passief. Helaas, er zijn talloze situaties tussenin en veel mensen rapporteren op de verkeerde vorm.

Waarom maakt het uit?

Een actieve boer die rapporteert over Schema F kan een oneindig aantal verliezen opnemen tegen andere inkomsten, wat het salaris van een echtgenoot kan zijn, een parttime baan, of stockdividenden. Verliezen op formulier 4835 zijn passief, die beperkt zijn tot tussen $ 0 en $ 25, 000, afhankelijk van het inkomensniveau. Dus, als je een leidinggevende hebt die $ 250 verdient, 000 aan salaris en het verhuren van 10 hectare hooi op een boerderij van 50 hectare (met een jachthut voor persoonlijk gebruik), die belastingaansteller kan geen verliezen opnemen uit de passieve activiteit. Echter, als het onjuist is gerapporteerd op een schema F, dat zal gebeuren.

Het andere grote verschil is dat het netto-inkomen op schema F onderworpen is aan belasting op zelfstandigen, en het netto-inkomen op formulier 4835 is dat niet. Actieve boeren die abusievelijk rapporteren op een formulier 4835 slaan het betalen van belastingen voor zelfstandigen (sociale zekerheid en gezondheidszorg) over het inkomen over, waar de belastingdienst huiverig voor is.

Kortom, u moet een belastingopsteller zien die de subtiliteiten van het rapporteren van landbouwinkomens begrijpt.